【第34回】 リバランスについて考える

今回の「温故知新のつみたて投資」では、リバランスについて考えてみましょう。

  リバランスとは所定の資産配分に戻すこと

投資信託におけるリバランスとは、運用方針で定めた所定の資産配分に戻すことを意味し、分散型ポートフォリオでは定期的なリバランスがリスク・リターンの最適化に有効だとされています。例えば、あるバランスファンドが株式50%、債券50%でポートフォリオを組んで運用を開始したとしましょう。運用...